記事の要約

株価への影響

• トランプとの合意により中国市場へのアクセスが増加

  Hopper GPUの販売が許可され、中国は次第に利用可能な大きな市場となる可能性がある。15%の収益を米政府に支払う条件でのアクセスが成立。

• ハイパースケーラーの資金遣いの増加

  ハイパースケーラーの資本支出が予想を超えて4450億ドルに達し、特にAIインフラに注力されている。2025年のAI関連支出は新たに44%成長が見込まれ、これはエヌビディアに好影響を与える。

• エヌビディアのリーダーシップ

  AIアクセラレーターの市場で約80%のシェア、生成AIネットワーク機器で50%以上のシェアを占めている。これにより、企業の需要増に伴い売上が見込まれる。

• 収益成長の見通しが改善

  アナリストの見通しで、エヌビディアの調整後の利益が2027年まで年43%成長する見込みが示された。これにより現在の株価の評価が妥当とされる。

• 投資家の信頼感向上

  エヌビディアに対する企業予測の底上げにより、株主の信頼感が高まり、さらなる株価の上昇が期待される。投資の魅力が再確認されたため、今後の株価上昇が期待できる。