記事の要約

株価への影響

• エヌビディアの供給依存度の現状

  AWSのMarvellとの関係強化でエヌビディアへの依存度が低下する可能性がある。長期的な結果として、エヌビディアの市場シェアが減少する懸念がある。

• 競争の激化

  MarvellのカスタムチップによるAWSのデータセンターの競争力向上はエヌビディアにとって脅威。特にAI向けのチップ市場での競争が激化。

• エヌビディアの収益成長への影響

  2024年までにMarvellのカスタムシリコン収益は増加する見通しが強まり、これがエヌビディアにとってネガティブな要素。エヌビディアは年間20億ドル以上の収益を得ているが、Marvellの拡大により影響を受ける可能性がある。

• 市場全体のダイナミクス

  市場全体でのAI向けハードウェアの需要が高まっているが、エヌビディアにのみ依存することが難しい状況になりつつある。他社との競争が収益に影響を及ぼすと予測される。

• 株価の強さと市場の反応

  エヌビディアの株価は2024年に180%高騰したが、今後の供給チェーンの変化により更なる上昇は難しいかもしれない。市場では依然としてエヌビディアの優位性が評価されているが、新たな競合が影響を与えるリスクが高まっている。