記事の要約

株価への影響

• 供給不足による強い需要

  NVIDIAのH20 AIチップの在庫が中国の需要に対して不足している。中国の需要は1.8Mユニットに達する見込みであり、供給不足が続くことで株価が押し上げられる可能性がある。

• 米中貿易協議の影響

  米中間での貿易の緊張が緩和される見込みで、エヌビディアの中国市場での販売が増加する可能性がある。これにより、エヌビディアの売上が増加するとの期待が高まる。

• 将来的な製品開発

  次世代B30チップの発表が予定されており、これが市場に新たな需要をもたらす可能性がある。特にAI市場が今後も拡大する中で、エヌビディアの新製品に対する期待が高まる。

• 中国のAI投資の増加

  中国の2025年のAIキャペックス予測が40%増の$108Bに引き上げられたことは、エヌビディアにとってプラス材料である。中国市場でのAI需要の拡大は、エヌビディアの売上増を後押しする可能性がある。

• 競争優位性の維持

  エヌビディアのチップはCUDAエコシステムを持ち、優れた性能を発揮しており、中国企業からの需要が続くことが見込まれる。競争相手が限られている中で、エヌビディアは有利なポジションにいる。