記事の要約

株価への影響

• エヌビディアの市場支配力

  エヌビディアはAIチップ市場の85%以上のシェアを持ち、競争優位性が強い。C.C. Wei（TSMC CEO）の発言から、供給能力の増加が見込まれている。

• AIプロセッサー需要の増加

  TSMCはAIプロセッサーの売上が今年トリプルに増加する見込み。データセンターの需要が高まり、エヌビディアの売上増加に繋がっている。

• 新プロセッサーの展開

  エヌビディアはBlackwellプロセッサーで販売が見込まれ、少なくとも数十億ドルの収益が期待される。Morgan Stanleyによると、Blackwellチップは12ヶ月間売り切れの状態。

• 高成長長期見通し

  2024年には250,000～300,000チップ、2025年には750,000～800,000チップの生産が見込まれる。長期的な需要も顕著で、AI関連ビジネスの成長が引き続き期待される。

• 株価評価の魅力

  エヌビディアの株は予想PER 35倍であり、NASDAQ-100の30倍と比べても魅力的。これにより、投資家にとってのエントリーポイントが依然として良好である。